Zapomeňte na technologie, tato akcie z Bulios portfolia vyrostla za rok o 129 % a zdaleka nekončí
Ani přes boom umělé inteligence a s ní spojeným růstem technologických titulů nesmíme zapomínat na ostatní společnosti, které nejsou moderními technologiemi prošpikované skrz na skrz. Jednou takovou je i tato firma, jejíž akcie za poslední rok více než zdvojnásobily svou hodnotu.
Byznys model téhle firmy není úplně běžný. Některé investory dokonce ani nenapadne myšlenka, že by do podobné firmy mohli investovat. A přesto to jde. My jsme tuto společnosti zařadili do portfolia Bulios Active přesně před rokem a i bez hypu kolem AI hodnota jejích akcií vzrostla o solidních 129 %. A my držíme dál!
Vězení vynáší
Společnost Geo Group $GEO-0.2% neprovozuje pouze soukromé věznice, ale buduje ekosystém zařízení, která na sebe navazují. Firma má ve svém portfoliu detenční centra, kde jsou výtržníci zadržování ve chvíli, kdy čekají na soud nebo deportaci. Angažuje se také v rehabilitačních vězeňských programech, kde se snaží připravit trestance na návrat do společnosti. Ani zde to ale nekončí. Pokud vězeň projde těmito zařízeními a dostane se ven na podmínku nebo má domácí vězení, tento podnik se postará i o monitoring a dodržování předpisů.
Tato konkurenční výhoda, která dává společnosti takzvaný „edge“ nad ostatními byla pouze jedním z mnoha důvodů, proč jsme firmu zařadili do portfolia Bulios Active již na ceně 7,5 USD za akcii. K dnešnímu dni je to zhodnocení 129,2 %!
V České republice se dostáváme do situace, že máme přeplněné věznice. Patříme totiž mezi 4 země s nejvyšší mírou uvěznění v EU. Mezi lety 2022 a 2023 se počet nově uvězněných lidí zvedl o 50 %. Spojené státy navíc patří do TOP 6 zemí s nejvyšší mírou vězňů na 100 000 obyvatel. Na začátku roku to bylo 554 lidí na každých 100 000 obyvatel. Federální věznice jsou doslova přeplněné. Míra nově odsouzených navíc stále narůstá.
Tyto informace jsme měli k dispozici již před lety. Jak reálná data, tak i výhledy potvrzovaly (a dnes stále potvrzují), že tato společnost byla předurčena k úspěchu. Pokud se začne svět hroutit, věznice budou to, co bude mít schopnost udržet pořádek. Jsou to zařízení, která naše společnost potřebuje a potřebovat bude. Možná to není ten „sexy business“ který mnoho investorů hledá, ale je to společnost s opravdu reálnou hodnotou.
My jsme Geo Group přidali do portfolia v době, kdy se jedna akcie obchodovala za 7,5 dolaru. Firma se na tuto hodnotu dostala po významném pádu, který trval mezi lety 2017 a 2021. To byla chvíle, na kterou jsme čekali. Společnost, které rostou tržby i zisky na akcii, ale díky covidové pandemii se o pár procent snížily se dostala na ceny z roku 2006. Pokud by tehdy něco vystihovalo slovo „podhodnocené“ byla to právě společnost $GEO-0.2%. Sice jsme nestihli dobu, kdy firma vyplácela dividendu v hodnotě 25 centů na akcii, ale zhodnocení samotné akcie nám to do dnešního dne mnohonásobně vrátilo.
Od té doby se akcie dostala do růstového trendu, který podpořila velmi solidními kvartálními výsledky. Okolnosti firmě také hrají do karet, protože počet lidí za mřížemi se dále zvedá. Investory také žene dopředu to, že by již brzy mohla být obnoven výplata dividendy. Od našeho nákupu akcie $GEO-0.2% vyrostla o 129,2 %. Již za několik dní (7.srpna) bude firma reportovat kvartální výsledky. Očekávají se zisky na akcii ve výši 0,263 USD a tržby by měly být 608,066 milionů dolarů. V obou případech je to růst oproti předchozímu roku.
Podobný vývoj by měl společnost provázet i v dalších letech. Vyplývá to mimo jiné i z výhledů analytiků z Wall Street. Podle jejich odhadů by se společnost mohla v dalších dvanácti měsících podívat výše o dalších 41,7 %. Jedna akcie by se tak na burze prodávala za rovných 24 dolarů. Byla by tak nejvýše od roku 2019. My budeme společnost i nadále držet a sledovat její budoucí kroky.
Zajímavost: Vzpomínáte si na to, jak Michael Burry, který je známý díky shortu z roku 2008, rozprodal v roce 2022 celé své akciové portfolio kromě jedné firmy? Už si to spojujete? Geo Group byla právě ta jedna společnost.