SEAGATE: NENÁPADNÝ LEADER
Analytik Erik Woodring označil akcie Seagate $STX za „příliš atraktivní, aby byly ignorovány“ – navzdory tomu, že firma je často přehlížena v kontextu rychle rostoucích technologických titulů (AI, cloud, kyberbezpečnost). Důvody:
- Valuace: Akcie $STX se obchodují za pouhý 7,5násobek forward EPS, což je nízko i v rámci hodnotových technologických firem
- Poptávka po úložištích poroste s rozvojem AI, edge computingu, cloudu a IoT
- Silná pozice v datových centrech – trh očekává dramatický růst objemu dat, které je třeba ukládat a spravovat
Silné stránky Seagate $STX :
Nízké P/E
Investoři stále neoceňují potenciál růstu
Volný peněžní tok (FCF)
Společnost pravidelně generuje silné cash flow
Technologické prvenství
Pokročilé HDD/SSD technologie včetně heat-assisted magnetic recording (HAMR)
Partnerství
Klíčové postavení u hyperscalerů (AWS, Azure, Google Cloud)
Seagate $STX je jedním z hlavních dodavatelů diskových úložišť pro datová centra, která zažívají boom kvůli:
- Exponenciálnímu růstu AI trénovacích modelů (které generují masivní datové objemy)
- Cloudové migraci firem po celém světě
- Zálohování, redundanci a zabezpečení dat
Navíc technologie HAMR umožňuje dramaticky zvýšit kapacitu disků bez navýšení fyzických rozměrů, což je klíčové pro efektivitu datacenter.
- Cykličnost odvětví: poptávka po HDD a SSD kolísá s investičními cykly v IT
- Konkurence: hlavní rival Western Digital a stále rostoucí segment SSD (Samsung, Micron)
- Pomalá reakce retail investorů: Seagate není „sexy“ AI play, takže růst může být pomalejší, než si zaslouží
Seagate je podhodnocený tahoun datového boomu, který:
- těží z růstové poptávky po úložištích
- nabízí příjemný poměr ceny k zisku
- má technologický náskok v oblasti záznamu dat
- generuje stabilní cash flow a dividendy
Pro hodnotové i technologicky smýšlející investory představuje $STX zajímavou kombinaci obrany a růstu.
Bulios Black
Tento uživatel má díky předplatnému přístup k exkluzivnímu obsahu, nástrojům a funkcím.
Mě tyto malé firmy moc nezajímají a radši bych do portfolia zařadil právě ten $MU.
Bulios Black
Tento uživatel má díky předplatnému přístup k exkluzivnímu obsahu, nástrojům a funkcím.
Je to zajímavé a pokud tato akcie ještě není pod radarem investorů, tak to může být super čas na nákup.
Na valuaci "komoditních" technologií jako jsou paměti a disky bych si dával velký pozor. Když se zdají P/E nízké tak se společnosti obecně můžou nacházet na vrcholu cyklu a naopak. Před nákupem bych si prošel historické pohyby cen vs valuace.