Investování se stává stále sofistikovanějším procesem s každým uplynulým rokem. V minulosti bylo závislé na lidských rozhodnutích a analýze tržních trendů, ale dnes může výrazně těžit z pokroků v oblasti umělé inteligence a strojového učení. Abychom pochopili, který přístup je lepší, musíme zvážit výhody a nevýhody obou stran.

Lidský faktor

Lidský faktor v investování byl tradičně klíčovým prvkem v rozhodovacím procesu. Zkušení investiční manažeři spoléhají na své dovednosti, znalosti a intuici, aby dosáhli výkonnosti trhu. Následující jsou hlavní faktory, které hovoří pro lidský faktor:

Flexibilita a adaptabilita: Investiční manažeři mohou rychle reagovat na nepředvídané události a změny na trhu. Mohou měnit své strategie a portfolio podle aktuální situace a jejich vlastního porozumění trhu.

Emoce a intuice: Lidský faktor umožňuje investičním manažerům chápat nepřímé faktory, které nemusí být kvantifikovatelné. Emoční inteligence a intuice mohou pomoci v identifikaci tržních trendů a příležitostí, které by mohly uniknout strojovým systémům.

Personalizace: Investiční manažeři mohou poskytovat personalizované služby klientům, což zahrnuje zohledňování jejich finančních cílů a tolerance k riziku. To umožňuje klientům dosáhnout lepších výsledků ve shodě s jejich individuálními potřebami.

Lidský faktor však také přináší určité nevýhody. A to především:

Chyby a zkreslení: Lidská přirozenost je zasažena emocemi, což může vést k chybným rozhodnutím. Nadměrná sebejistota, strach a chamtivost mohou vést k nedostatečně promyšleným investicím a ztrátám.

Omezená kapacita: Lidská schopnost zpracovat obrovské množství dat je omezená. To může omezit schopnost investičního manažera identifikovat klíčové investiční příležitosti.

Náklady: Profesionální investiční manažeři si často účtují vysoké poplatky za své služby, což může snížit celkovou návratnost investice.

Umělá inteligence

Umělá inteligence přináší do investování technologický nádech. Moderní AI systémy jsou schopny analyzovat masivní množství dat, identifikovat vzory a provádět rozhodnutí s minimální nebo žádnou lidskou intervencí. Zde jsou některé výhody využití umělé inteligence:

Analytická schopnost: Umělá inteligence může analyzovat a vyhodnocovat obrovské množství dat v reálném čase, což jí umožňuje detekovat složité vzory a trendy, které by lidským investičním manažerům unikly.

Rychlost a konzistence: AI systémy jsou schopny reagovat na tržní změny téměř okamžitě, a to bez emocí nebo osobního zkreslení. To může znamenat rychlejší a konzistentnější rozhodnutí.

Škálovatelnost: Umělá inteligence může být implementována pro správu portfolií různých velikostí a složitostí, což umožňuje investovat na různých trzích a diverzifikovat portfolio.

Samozřejmě má umělá inteligence i nedostatky. Zde jsou některé z nich:

Nedostatek flexibility: Umělá inteligence může selhat, pokud se trh chová způsobem, který není obsažen v jejích tréninkových datech. Nedokáže dobře reagovat na zcela nepředvídatelné situace.

Omezené porozumění kontextu: AI systémy mohou mít problémy s porozuměním komplexního kontextu a nepředvídatelných událostí, což může vést k nesprávným rozhodnutím.

Náklady na implementaci: Implementace AI systémů vyžaduje technickou znalost a může být nákladná, zejména pro menší investory.

Ve skutečnosti je nejlepší přístup k investování pravděpodobně kombinací lidského faktoru a umělé inteligence. Lidé mohou využívat výhod AI pro analýzu a automatizaci, zatímco stále přinášejí lidský faktor pro konečné rozhodnutí a porozumění kontextu. Rozhodnutí o tom, zda upřednostnit umělou inteligenci nebo lidský faktor, by mělo být založeno na investičním cíli, rizikovém profilu a preferencích jednotlivce.

Společnosti využívající umělou inteligenci 

Umělá inteligence (AI) je stále rostoucím odvětvím a mnoho společností, ať už velkých či malých, se angažuje v jejím vývoji a využívání. Některé z nejznámějších a nejvýraznějších společností spojených s umělou inteligencí jsou:

Alphabet Inc. $GOOG+0.8% Mateřská společnost Google se aktivně věnuje vývoji AI technologií. Jejich produkt Google Brain je známým centrem pro výzkum hlubokého učení.

Alphabet

GOOG

$168.56 $1.35 +0.81%

Capital Structure

Market Cap

2.1T

Enterpr. Val.

2.1T

Valuation

P/E

24.2

P/S

6.3

International Business Machines Corporation $IBM+1.5% IBM se dlouhodobě zabývá výzkumem a vývojem AI. Jejich systém Watson je známým systémem pro kognitivní analýzu a umělé učení.

IBM

IBM

$226.00 $3.28 +1.47%

Capital Structure

Market Cap

208.2B

Enterpr. Val.

253.0B

Valuation

P/E

25.0

P/S

3.3

NVIDIA Corporation $NVDA+1.7%  Tato společnost je známá svými grafickými procesory (GPU), které jsou často využívány pro trénink AI modelů. Jejich technologie jsou důležité pro rozvoj AI v oblastech jako autonomní vozidla a herní průmysl.

Nvidia

NVDA

$124.92 $2.07 +1.68%

Capital Structure

Market Cap

3.1T

Enterpr. Val.

3.1T

Valuation

P/E

58.4

P/S

31.7

Intel Corporation $INTC+1.5% Intel je dalším významným hráčem v oblasti čipů a procesorů, které jsou využívány pro AI výpočty.

Intel

INTC

$22.59 $0.33 +1.48%

Capital Structure

Market Cap

96.6B

Enterpr. Val.

138.1B

Valuation

P/E

94.1

P/S

1.7

Tesla, Inc. $TSLA+3.9% Tesla se věnuje vývoji autonomních vozidel, což zahrnuje významné využití umělé inteligence v oblasti strojového vidění a navigace.

Tesla

TSLA

$250.08 $9.42 +3.91%

Capital Structure

Market Cap

798.9B

Enterpr. Val.

796.6B

Valuation

P/E

70.3

P/S

8.4

Amazon.com, Inc. $AMZN+2.5% Amazon používá AI pro personalizované doporučení produktů a automatizaci logistiky.

Amazon

AMZN

$186.51 $4.55 +2.50%

Capital Structure

Market Cap

2.0T

Enterpr. Val.

2.0T

Valuation

P/E

44.5

P/S

3.2

Microsoft Corporation $MSFT-0.1% Microsoft vyvíjí AI aplikace a cloudové služby s umělou inteligencí, včetně Azure AI.

Microsoft

MSFT

$416.06 -$0.48 -0.12%

Capital Structure

Market Cap

3.1T

Enterpr. Val.

3.2T

Valuation

P/E

35.3

P/S

12.6

Facebook, Inc. $META+2.3% Facebook používá AI pro personalizaci obsahu a automatické rozpoznávání obrazů.

Meta

META

$595.94 $13.17 +2.26%

Capital Structure

Market Cap

1.5T

Enterpr. Val.

1.5T

Valuation

P/E

30.4

P/S

10.0

Alibaba Group $BABA+1.5% Čínský e-commerce gigant Alibaba aktivně investuje do AI v oblastech, jako jsou e-commerce a cloudové služby.

Alibaba

BABA

$114.53 $1.69 +1.50%

Capital Structure

Market Cap

288.8B

Enterpr. Val.

2.0T

Valuation

P/E

28.8

P/S

2.1

Baidu, Inc. $BIDU+1.1% Baidu je často označován za "čínského Googla" a provádí rozsáhlý výzkum v oblasti AI, zejména v autonomních vozidlech a vyhledávání.

Baidu

BIDU

$110.46 $1.23 +1.13%

Capital Structure

Market Cap

43.5B

Enterpr. Val.

333.1B

Valuation

P/E

14.1

P/S

2.3

Salesforce.com, Inc. $CRM+2.4% Salesforce využívá umělou inteligenci v oblasti CRM (Customer Relationship Management) pro zlepšení interakcí s klienty.

Salesforce

CRM

$287.75 $6.84 +2.43%

Capital Structure

Market Cap

275.1B

Enterpr. Val.

280.7B

Valuation

P/E

50.2

P/S

7.5

Adobe Inc. $ADBE+0.7% Adobe integruje AI do svých kreativních a marketingových produktů, což umožňuje vylepšené zpracování obrazů a automatizaci marketingových kampaní.

Adobe

ADBE

$507.22 $3.42 +0.68%

Capital Structure

Market Cap

223.3B

Enterpr. Val.

223.7B

Valuation

P/E

43.0

P/S

10.7

Toto je pouze malý vzorek společností, které jsou spojeny s umělou inteligencí. AI hraje stále důležitější roli v různých odvětvích a investoři sledují tyto společnosti kvůli jejich inovacím a růstovému potenciálu v této oblasti. Je však důležité poznamenat, že trhy jsou proměnlivé a vývoj v oblasti technologie AI může mít vliv na hodnotu akcií těchto společností. Investování do nich vyžaduje pečlivou analýzu a poradenství.