10 nejlepších dividendových akcií k nákupu podle analytiků Morningstar
Kvalitní dividendové tituly by měly být základní složkou každého dlouhodobého portfolia, protože se jedná o poměrně stabilní část rovnice zvané složené úročení. Stejně jako u všech investic je však potřeba dobře vybírat. S těmito tipy od zkušených analytiků Morningstar by se vám to mohlo podařit.
Jak už bylo řečeno v úvodu, v dnešním nestabilním ekonomickém prostředí je důležité, aby investoři vybírali akcie s dividendami velmi pečlivě. Podle odborníků z Morningstar, jako je Dan Lefkovitz, stratég pro Morningstar Indexes, a David Harrell, redaktor Morningstar Dividend Investor, by investoři měli hledat akcie s udržitelnými dividendami a kupovat je v okamžiku, kdy jsou podhodnocené.
Podle nich je důležité se zaměřit na společnosti s managementem, který právě dividendovou strategii podporuje, a upřednostňovat společnosti s konkurenčními výhodami, neboli "moaty". Tento ekonomický příkop sice nezaručuje dividendy, ale existuje silná korelace právě mezi ekonomickými příkopy a udržitelností dividend.
V následujícím přehledu je uvedeno deset nejlepších akcií s dividendou, které jsou součástí Morningstar Dividend Yield Focus Indexu a obchodují se pod odhady férové hodnoty nebo blízko ní. Popisky obsahují také přímo komentáře analytického týmu Morninstar, který seznam připravoval.
Verizon Communications $VZ
"Tato akcie se obchoduje s 38% slevou oproti našemu odhadu férové hodnoty. Očekáváme, že marže a cash flow porostou, jakmile budou dokončeny síťové projekty a reklamní prostředí se uklidní. Verizon je třetí největší pozicí v dividendovém indexu Morningstar a přibližně 50% až 60% volného cash flow společnosti je věnováno dividendě."
Pfizer $PFE
"Akcie Pfizeru se obchodují asi 30 % pod naším odhadem spravedlivé hodnoty. Pfizer je jednou z nejvíce držených dividendových akcií mezi Morningstar's Ultimate Stock-Pickers - špičkovými fondy a správci aktiv, které respektujeme. Očekáváme, že Pfizer bude schopen kompenzovat ztráty z patentů v příštích pěti letech."
Cisco $CSCO
"Jediná technologická společnost na našem seznamu, obchoduje se 10 % pod naším odhadem férové hodnoty. Očekáváme, že Cisco si udrží svou dominantní pozici v oblasti podnikových sítí. Cisco je známé svou vynikající politikou návratnosti pro akcionáře, když věnuje více než polovinu svého významného cash flow na dividendy a odkupy akcií."
Comcast $CMCSA
"Akcie Comcastu se obchodují 30 % pod naším odhadem spravedlivé hodnoty. Očekáváme, že Comcast si udrží silnou pozici na trhu širokopásmového připojení. Comcast zavedl dividendu v roce 2008 a od té doby průměrně zvyšuje svou výplatu o 17% ročně."
Amgen $AMGN
"Tato akcie se obchoduje blízko našeho odhadu spravedlivé hodnoty. Společnost má v portfoliu inovativní léky v terapeutických oblastech od kardiologie po imunologii. Nedávno jsme zvýšili náš odhad spravedlivé hodnoty kvůli potenciálu léku na obezitu."
Medtronic $MDT
"Akcie Medtronicu se obchodují 23 % pod naším odhadem férové hodnoty. Společnost je klíčovým partnerem pro své zákazníky v nemocnicích díky svému diverzifikovanému portfoliu produktů zaměřených na širokou škálu chronických onemocnění. Medtronic zvyšuje svou dividendu již 45 let v řadě."
Gilead Sciences $GILD
"Akcie Gileadu se obchodují asi 20 % pod naším odhadem spravedlivé hodnoty. Společnost generuje vynikající ziskové marže díky svému portfoliu léků na HIV a HCV. Společnost postupně zvyšuje svou dividendu; její výplatní poměr se pohybuje kolem 50%, což je považováno za "rozumné"."
Duke Energy $DUK
"Akcie Duke Energy se obchodují 10 % pod naším odhadem spravedlivé hodnoty. Jde o jednu z největších regulovaných energetických společností ve Spojených státech."
Blackstone $BX
"Akcie Blackstone se obchodují poblíž našeho odhadu férové hodnoty. Jde o jednoho z největších světových správců alternativních aktiv. Blackstone má tým s desítkami let zkušeností v revitalizaci společností prostřednictvím škrtů nákladů, akvizic nebo jiných strategických iniciativ."
Truist Financial $TFC
"Akcie Truist Financial se obchodují 40 % pod naším odhadem férové hodnoty. Jde o jednu z větších regionálních bank v USA. Nedávné výsledky sice ukázaly nějaký, ale stále zvládnutelný tlak na zisky."
Všechny tyto společnosti nabízejí atraktivní dividendové výnosy a obchodují se podle analytického týmu Morningstar pod odhady férové hodnoty, což je důležité pro investory hledající hodnotu a stabilní dividendové výnosy.
Finální výběr je samozřejmě jako vždy jen na vás a vaší investiční strategii.
Bulios Black
Tento uživatel má díky předplatnému přístup k exkluzivnímu obsahu, nástrojům a funkcím.
Děkuji za zajímavé a podnětné analýzy
Bulios Black
Tento uživatel má díky předplatnému přístup k exkluzivnímu obsahu, nástrojům a funkcím.
Ten Pfizer mi leží v žaludku. Na 32$ jsem nakupoval, ale pak šel raději od toho (padající nůž)... Že by to na této úrovni konečně alespoň konsolidovalo? Myslím, že bez problému by to mohlo jít níže, tak tomu raději dám čas.